Gibraltar
Gibraltar is een schiereiland van 6,5km2 aan de Spaanse zuidkust. De straat van Gibraltar verbindt de Middellandse zee met de Atlantische oceaan aar Gibraltar zelf ligt nog geheel in de middellandse zee. Het wordt gedomineerd door een massieve rots met een hoogte van 426 meter, en aan de overkant van de zeestraat siert een gelijkaardige rotsformatie de kust van Marokko. Gibraltar geniet van een mediterraan klimaat, en is de enige plaats in Europa waar apen in het wild leven. Er is een Britse basis gevestigd, maar de militaire aanwezigheid is behoorlijk teruggeschroefd. Halverwege de jaren '80 maakten de activiteiten rond de Britse basis meer dan 50 % van de economie uit. Dat cijfer is sindsdien terugevallen naar minder dan 10 %. Gibraltar is dichtbevolkt, en de bevolking is over het algemeen hooggeschoold. Spaans is een verplicht vak op school. De haven is niet alleen belangrijk voor de scheepvaart, maar ook voor het toenemende toerisme.
Al jaren moedigt Gibraltar miljonairs aan om zich te vestigen op het schiereiland. Het heeft namelijk een speciaal belastingregime voor hoge inkomens, In een notedop komt het erop neer dat in Gibraltar een plafond bestaat voor inkomstenbelasting. Sinds de zomer van 2004 bedraagt dit plafond 22.250 pond. Gevestigd in Gibraltar kan iemand met andere woorden jaarlijks een fortuin verdienen, en mits betaling van 22.250 pond volledig voldoen aan de fiscus. Dit bedrag komt overeen met de hoogste belastingschaal van 50 % voor een inkomen van 50.000 £. Alles daarboven wordt eenvoudigweg niet belast. Om in aanmerking te komen voor het uitzonderingsregime, dient men voor een vaste kost van 500 £ een aanvraag in te dienen, en aan de meeste van de volgende voorwaarden te voldoen :
- over een eigen residentie beschikken in Gibraltar gedurende minstens zeven maand per jaar
- fysiek aanwezig zijn gedurende minstens dertig dagen
- de afgelopen vijf jaar niet in Gibraltar gevestigd zijn
- aangesloten zijn bij een ziekenfonds
- over voldoende inkomen beschikken om te voorzien in het eigen onderhoud
- geen zaken doen in Gibraltar, tenzij als directeur van een Exempt Company
- twee aanbevelingen kunnen voorleggen, waarvan één van een bankier
- minimum 14.000 £ inkomsten belasting betalen
Eens goedgekeurd is het uitzonderingsregime geldig voor drie jaar, maar wordt op aanvraag automatisch verlengd als aan de belastingsplicht voldaan werd.
Inkomstenbelasting zijn vrij hoog in Gibraltar, behalve voor diegenen die in aanmerking komen voor het hoger vermelde uitzonderingsregime. In de zomer van 2005 werden de aftrekposten wel verhoogd. Ook de belasting op spaargelden werd afgeschaft, en de Europese richtlijn die zegt dat het thuisland van spaarders op de hoogte moet gebracht worden, geldt niet in dit geval, omdat Gibraltar beschouwd wordt als een deel van Groot-Brittanië. Dit laatste veroorzaakte een storm van protest in de kanaaleilanden, en Isle of Man.
In Gibraltar is er geen BTW, en ook geen roerende voorheffing. Bedrijfsbelasting is in volle hervorming, en op dat gebied heerst momenteel weinig duidelijkheid. Onder druk van de Europese unie worden een aantal 'offshore' vehikels in bijzonder traag tempo afgeschaft, omwille van te lage belastingen, maar tegelijkertijd wil Gibraltar de plaatselijke bedrijfsbelasting, die 35 % bedroeg helemaal afschaffen, en vervangen door een nieuwe personeel- en eigendombelasting, die 15 % van de winst bedraagt. Het getouwtrek tussen Gibraltar en de Europese Unie lijkt in elk geval nog niet afgelopen.
Vennootschapsvormen
Exempt Private Company
Deze vennootschapsvorm vond zijn oorsprong in Gibraltar, en is naderhand door vele andere belastingparadijzen overgenomen. De lage werkingskosten maken er een uitstekend vehikel van om eigendom te beheren, of handel te drijven tussen twee gebieden met hogere belastingen. Het is de meest gebruikte offshore structuur in Gibraltar.
- minimum kapitaal van 100 pond
- vrijgesteld van bedrijfsbelasting en de meeste zegeltaks
- aandelen niet gehouden door een inwoner van Gibraltar
- geen handel drijven in Gibraltar, tenzij met andere exempt companies
- revisors moeten goedgekeurd zijn door de regering
- geen successierechten op de aandelen
- jaarlijkse premie van 200 pond (buitenlands) of 225 pond (plaatselijk)
Exempt Companyies in Gibraltar werden tijdens de jaren '80 en '90 massaal gebruikt om vastgoed uit te baten in Spanje, maar sindsdien hebben de animositeit tussen de twee gebieden, en nieuwe Spaanse fiscale maatregelen, dit minder rendabel gemaakt. Portugal, Groot-Brittanië en een aantal andere Europese landen daarentegen, blijven wel interessant.
Gibraltar 1992 Company
Betaalt normaal belastingen in tegenstelling tot een 'Exempt Company', en kan daarom onder de richtlijnen van de europese unie dividenden ontvangen. Gibraltar weerhoudt hiervan slechts 1 %, en deze relatief nieuwe vennootschapsvorm is dus als holding fiscaal zeer interessant.
- dient om te beleggen in andere bedrijven of holdings waarvan minstens 5 % in bezit moeten zijn
- minsten 51 % van het jaarlijks inkomen moet voortvloeien uit dergelijk beleggingen
- moet een reëel kantoor hebben in Gibraltar, en er minstens twee personeelsleden tewerkstellen
- aandeelhouders mogen niet verblijven in Gibraltar
- mag niet te zwaar beleend zijn
Filiaal
- moet een copie van de stichtingsakte laten registreren
- lijst van personeel doorgeven, alsook een plaatselijke gevolmachtigde
- kan de vorm aannemen van een exempt company
- jaarlijkse inschrijvingspremie van 300 pond
Trustregime
Trustbeheer is vanouds een bezigheid op Gibraltar. Individuele trusts zijn omwille van nieuwe bepalingen in de Britse wetgeving minder interessant geworden voor Britse burgers, maar als vehikel voor beleggingsfondsen blijft een trust op Gibraltar toenemen in populariteit. Ook het aanvechten van trusts is een groeiende bezigheid voor de vele specialisten in zakelijk recht. In beroep worden zaken behandeld voor de 'privy council' in Londen. De doelgerichte trust is nog niet specifiek vermeld in de bestaande wetgeving.
- bescherming tegen burgerlijke aansprakelijkheid uit derde landen is niet heel uitgesproken
- de bescherming tegen schuldeisers is afdoende als de stichter een particulier is
- de trust wordt opgesteld in het engels
- er dient geen zegeltaks te worden betaald
- de looptijd is gewoonlijk 100 jaar
- het inkomen van de trust mag onbeperkt toenemen
- trustees moeten een vergunning hebben
Financiële sector
Offshore banken in Gibraltar genieten van een voordelig fiscaal regime. Intresten worden niet belast, ook niet voor spaarders in Gibraltar zelf, en er is geen valuta-controle. De Europese richtlijn van 2005 betreffende de belasting op spaargelden is wel van kracht, maar kan omzeild worden door persoonlijke tegoeden onder te brengen in een bedrijfsvorm. De richtlijn geldt immers niet voor bedrijven. De procedures en werkmethodes van de banken in Gibraltar zijn dezelfde als in Groot-Brittanië, en ook de maatregelen tegen witwas zijn gelijkaardig. Het bangeheim is uitstekend, en de banken geven enkel de identiteit van een rekenighouder vrij, als ze daartoe een gerechtelijk bevel krijgen. Dit gebeurt enkel in het kader van onderzoek naar een ernstig misdrijf. Elke bank die is goedgekeurd in de Europese unie mag een filiaal oprichten in Gibraltar, dat ook een aantal filialen van Amerikaanse banken telt. Op hun beurt hebben ook enkele plaatselijke banken filalen elders in Europa.
De banken in Gibraltar hebben bijna 7 miljard pond in beheer, en zijn onder andere gespecialiseerd in het beheer van grotere fortuinen. Gibraltar trekt dan ook al jaren kapitaalkrachtige ondernemers aan met een plafond op inkomstenbelastingen. In de meeste banken geldt ook een hogere intrestvoet voor klanten met een gespijsde rekening. De laatste jaren is het minimum kapitaal voor dit 'privaat bankieren' bij sommige banken al gezakt tot 10.000 dollar. Een aantal banken in Gibraltar zijn wel niet meer dan veredelde beleggingsfondsen. Hun advies zal bijgevolg niet altijd even belangeloos zijn.
Investeringsmaatschapijen zijn een bloeiende bezigheid in Gibraltar,en vertegenwoordigen tegoeden van meer dan 6 miljard pond. De meest banken in Gibraltar bieden diensten aan op dit vlak. Er zijn ook twee onafhankelijke maatschapijen die de aandelen verhandelen. Beleggingsfondsen nemen meestal de vorm aan van een bedrijf of een trust. Buitenlanders worden niet belast op inkomsten uit zulke fondsen.
Gibraltar telt een aantal grote verzekeringsmaatschapijen, en die houden zich onder andere in belangrijke mate bezig met pensioenverzekering. Offshore pensioenverzekering kan aantrekkelijk zijn voor beroepsmensen die weinig in hun eigen land verblijven, of voor burgers van landen met hoge belastingen die van plan zijn op pensioengerechtigde leeftijd te emigreren.
Internethandel
In 2004 richtte de regering met medewerking van de privaatsector een orgaan in het leven dat Gibraltar moet helpen om zo vlot en zo efficiënt mogelijk hun voordeel te doen met de nieuwe informatietechnologie. Het is de bedoeling om ten alle prijze bureaucratische rompslomp te vermijden. Gibraltar heeft hoge ambities maar er zijn kapers op de kust. Isle of Man, Ierland en Malta zijn maar enkele van Gibraltar's rivalen om de ontluikende internethandel in de europese unie. Gibraltar biedt wel een aantal troeven, zoals een ontwikkelde zakelijke omgeving,en een bloeiende banksector. Nu al bieden een aantal banken in Gibraltar diensten online aan. En Gibraltar is dan misschien één van de kleinere offshore gebieden in Europa, het is ook één van de goedkoopste.
Amper een maand nadat de regering het internet initiatief ontplooide, bracht een belangrijke Londense firma in de financiële markten, een vestiging naar Gibraltar. Van vier handelaars is de vestiging ondertussen uitgegroeid naar dertig, en één van de belangrijkste locatie's in Europa geworden voor de handel in futures. Het moederbedrijf in London verhandelt nu zelf het grootste volume aan futures ter wereld.
Een betrouwbare financiële basis voor de internetsector in Gibraltar blijft ook de gokindustrie, die meer dan 1000 mensen tewerkstelt, en jaarlijks meer dan vier miljoen pond aan gokbelasting betaalt. De regering verwacht dat dit bedrag nog zal toenemen. Bookmakers en uitbaters van internet pokersites ontvluchten al enkele jaren de hoge belastingen in het Verenigd Koninkrijk, en vinden steeds vaker hun weg naar Gibraltar. Eén gokbedrijf dat gevestigd is in Gibraltar, vertegenwoordigde in 2005 op de beurs van Londen een hogere waarde dan British Airways.
Dubbelbelastingverdragen
Gibraltar heeft geen enkel dubbelbelastingverdrag afgesloten. Met het Verenigd Koninkrijk zijn er wel enkele afspraken gemaakt om het innen van inkomstenbelasting te vereenvoudigen. Wat bedrijfsbelasting betreft, oordeelde de Europese commissie in 2004 dat Gibraltar's nieuwe wetgeving oneerlijke concurrentie vormde voor Britse bedrijven, en stelde voor Gibraltar fiscaal als een deel van het Verenigd Koninkrijk te beschouwen. Dit lokte hevige protesten uit van Gibraltar, dat volgens zijn eigen grondwet fiscaal onafhankelijk is. De kwestie is in beraad bij het Europese gerechtshof, en voor het ogenblik blijft de status quo gehandhaafd.
